第三，在这场系统性收割中，美债是关键链条。
它要负责挤压流动性，从而导致汇率、股票、大宗商品期货，以及其余金融衍生品的全面崩盘。
综上所述，我们可以笃定两件事——
美债必涨，涨疯了必然丧失流动性。
那麽接下来的公开市场操作，无非就是带着答案去玩一场击鼓传花。
到底什麽时候把花传出去？
从宏观上讲，在本轮危机的系统性崩溃期到来之时。
这个崩溃期，是危机最严重，市场最恐慌，全球经济的至暗时刻，同时也是美债避险效果最大的至明时刻。
从微观上讲，等美债收益率下行150bp的时候，风险才会开始堆积。
差不多要到180bp，风险才会高度积聚。
6月12号，10年期美债收益率见顶，为5.26%，它是星网进场的信号。
8月9号，下行到4.7%。
未来几个月，一路下行到3.5%没有丝毫问题，什麽时候到这个区间了，什麽时候出清就很安全。
星网会同时盯紧宏观微观两个信号，等待指标共鸣。
这一安全阀，足够保险，会给我们预留10—20天的时间。
有了安全保证，我们的前期操作就会聚焦於利润。
简单讲，星网正在抢时间堆杠杆，帮助华尔街一起推高美债价格。
今天来开会之前我看了一眼，星网的美债杠杆已经拉到65倍，80%仓位。
这一激进策略将保持到10月20号左右，然後减仓降杠杆，观望市场情绪，等待有可能的震荡回调。
如果回调幅度足够，且危机如预期进一步恶化，我会重新加起杠杆，等待美债收益率下行到3.5%一线。
至於诸位领导，操作完全不必如此激进。